Krzysztof Adamczyk
Krzysztof Adamczyk, to doświadczony dziennikarz ekonomiczny z imponującym dorobkiem w analizie…
Trudno się kłócić z rodzajami wyników Eli Lilly (NYSE: LLY) wyprodukował w ciągu ostatnich pięciu lat. Firma była jednym z najlepiej wydajnych gigantów farmaceutycznych, a jej akcje opuszczają szerszy rynek w pyle.
Niektórzy mogą argumentować, że jest już za późno, aby inwestorzy mogli wejść na Eli Lilly, podczas gdy inni mogli poczuć, że jego praca na rynkach cukrzycy i otyłości nadal sprawia, że jest to atrakcyjna długoterminowa opcja. Która strona ma rację? Zastanówmy się, jak Lilly może działać do końca dekady i zdecyduj, czy nadal warto zainwestować w akcje.
Najpierw zastanówmy się, w jaki sposób najnowsze produkty Eli Lilly wpłyną na jego wydajność w następnej pół dekady. Te nowe leki obejmują leczenie choroby Alzheimera Kisunla, wrzodziejące leki zapalenia jelita grubego Omvoh i leku raka Jaypirca.
Oczywiście najważniejszymi nowymi produktami Lilly są leczenie cukrzycy Mounjaro i Medicine Management Medicine Zepbound, które dzielą aktywny składnik tirzepatydu. W 2024 r. Przychody Eli Lilly wzrosły o 32% rok do roku do 45 miliardów dolarów. Franczyza Tirzepatide przyczyniła się do około 16,5 miliarda dolarów – pomimo tego, że była na rynku przez mniej niż trzy lata.
Analitycy przewidzieli szczytową roczną sprzedaż w wysokości 25 miliardów dolarów dla tego związku. Mogli to nisko bić. Spodziewam się, że Zepbound i Mounjaro będą kontynuować swoją trajektorię w górę do 2030 r., Chociaż zwiększona konkurencja prawdopodobnie doprowadzi do uzyskania mniej imponującego wzrostu sprzedaży.
Jednak inne leki w nowym portfolio Lilly, które jeszcze nie przyczyniają się, wzrosną. Rozważ Kisunla, która zaspokaja znaczną potrzebę w leczeniu choroby Alzheimera. Według niektórych szacunków może to wygenerować przychody z około 2,5 miliarda dolarów do 2030 r. Jaypirca i Omvoh powinni również znacząco przyczynić się do końca dekady.
Innymi słowy, przychody Eli Lilly powinny nadal rosnąć przy dobrym klipie. Punkt środkowy wytycznych firmy na 2025 r. Oznacza wzrost sprzedaży o około 32% w ciągu roku Giant farmaceutyczny. Byłbym zaskoczony, gdyby jego roczny wzrost najwyższej klasy spadnie niż 15% w dowolnym roku do 2030 r.
Eli Lilly ma kilka ekscytujących produktów w swoim rurociągu, z których niektóre prawdopodobnie uzyskają zgodę w ciągu najbliższych pięciu lat. Rozważ dwóch wiodących kandydatów firmy pod względem odchudzania: orforglipron i retatrutyd. Oba leki są w badaniach fazy 3, ale nie tylko jako produkty do zarządzania odchudzaniem: są rozwijane jako potencjalne terapie cukrzycy, bezdechu snu i kilku innych warunków.
